2021年中国高速公路行业全景图谱_行业新闻

导读：

中国高速公路产业一般包括建设、运营、维护三大环节，中国高速公路公司多基于公路建设纵向布局，产业链跨度广。由于区域间经济发展不平衡、省际政策等多方面因素形成两级梯队、地域垄断竞争格局。本文汇总中国高速公路通车里程数据、密度数据、企业数据、政策数据对中国高速公路行业作出全方位分析对比。

高速公路行业主要上市公司：

本文核心数据：中国高速公路里程数据，区域分布数据，“十四五”期间政府规划、业内企业业务规划数据

行业概况

交通运输部《公路工程技术标准》明确，高速公路是指“能适应年均昼夜小客车交通量为25000辆以上、专供汽车分道高速行驶，并全部控制出入的公路”。各国尽管对高速公路的命名不同，但都是专指双向四车道及以上、双向分隔行驶、完全控制出入口、全部采用立体交叉的公路。此外，有不少国家也把部分控制出入口、非全部采用立体交叉的直达干线称为高速公路。

一般根据车道数量与各类汽车折算成小客车后的年均昼夜交通量，可将高速公路分为双向四车道高速公路、双向六车道高速公路及双向八车道高速公路。

产业链剖析

中国高速公路产业一般包括建设、运营、维护三大环节，建设主要包括线路建设、建筑材料、机械设备、公路绿化；运营包括运输收费、服务区、管理系统；维护包括养护设备、养护材料。中国高速公路公司多基于公路建设纵向布局，产业链跨度广。

行业发展历程：起步晚发展快

纵观中国高速公路建设历程，可将其分为五个发展阶段。

1988年到1988年底，我国内地高速公路总里程达到147公里，高速公路实现零的突破，彻底结束了中国内地没有高速公路的历史;

1993年6月，“全国公路建设工作会议”在山东济南召开，确定了我国公路建设将以高等级公路为重点实施战略转变，同时明确2000年前我国公路建设的主要目标是：集中力量抓好高等级公路建设，行业进入稳步发展阶段；

1998年，为应对东南亚金融危机对我国的不利影响，党中央、国务院作出“实施积极财政政策和较为宽松的货币政策、加快各项基础设施建设”扩大内需，稳定经济增长的决策，公路建设成为重中之重，行业进入加速发展阶段，实施招投标制度使中国高速公路施工行业形成了完全开放的自由竞争市场;

2008年，为应对美国次贷危机对我国的不利影响，党中央、国务院再一次作出扩大内需、促进经济增长的重大决策部署，为交通运输业实现新的发展提供了机遇，行业进入跨越式发展阶段；

经过改革开放以来四十余年的发展，我国公路交通运输行业历经了从“瓶颈制约”到“总体缓解”，再到“基本适应”“适度超前”的发展历程，公路规模总量已位居世界前列，其中高速公路通车里程已稳居世界第一位，高速公路行业进入全面规范和高质量发展阶段，基于国家交通网设施进行整体的优化建设成为当前的重点任务。本文将对国家层面、地方层面高速公路政策的重点内容及发展目标进行深度解读。

行业政策背景：政策引导，整体行业优化发展

中国幅员辽阔，高速公路作为重要的基础交通设施，一直受到国家的重点关注与支持。根据我国国民经济“八五”计划至“十四五”规划，国家对高速公路行业的支持政策经历了从主干线建设到国道系统建设，再到交通网优化建设的变化。

行业发展现状

1. 中国高速公路里程逐年增长，发展迅速

我国高速公路自20世纪80年代开始修建以来，规模发展迅速，通车里程逐年递增，截至2020年底，全国高速公路通车里程达到16.1万公里，同比增长7.62%。

2. 高速公路区域布局与经济发展程度呈正相关关系

纵观各省份高速公路通车里程情况，截至2020年末，我国高速公路通车里程超过5000公里的省、市、自治区共有18个，其中广东省以10690公里排名全国首位；云南省高速公路建设发展飞速，省内高速里程突破9000公里，排名全国第二。上海与西藏为我国仅有的两个高速公路通车里程尚未突破1000公里的地区，其中西藏地区高速公路通车里程仅688公里，排名全国末位。

注：目前国家暂未统一发布全国各地区高速公路建设情况，表中数据为根据各省份分别发布的数据汇总而来，故各省份数据汇总合计情况与交通运输部发布的全国总数存在细微差异。

纵观各省份高速公路密度情况，2020年，在全国31个省、自治区、直辖市高速公路通车密度中，密度最大的是上海、天津和北京，其中上海和天津都保持在每平方公里1公里以上，和全国其他地区差异较大；排名第四的广东省，达到每平方公里5公里，位居全国省区之首；排名第五至第七位的分别是江苏、浙江和山东，约为每平方公里4公里以上；全国高速公路通车密度最低的三个省份分别是青海、新疆和西藏，其中，西藏每平方公里仅0.056公里，新疆和青海为每平方公里0.6公里以下。

注：目前国家暂未统一发布全国各地区高速公路建设情况，表中数据为根据各省市分别发布的高速公路里程数据与省市面积汇总测算而来，故各省份数据汇总合计情况与国家交通运输部发布的全国总数存在细微差异。

行业竞争格局

1. 中国高速公路行业竞争梯队

自20世纪90年代中期实施招投标制度以来，中国高速公路施工行业形成了完全开放的自由竞争市场，大量的铁路施工企业、民营企业跻身公路施工市场，打破了公路行业条块分割、国有公路施工企业一家独大的格局。

由于中国公路施工行业按照公路等级严格要求施工单位的资质等级，目前主要分为两级梯队。一级梯队，前身大多是直属于原交通部、交通厅的大型国有企业，因历史原因存在的政府交通主管部门与下属施工单位之间的"直接隶属关系"和事业单位企业化管理运行机制，使得这些企业竞争意识不强，在市场中缺乏生机；二级梯队则体制较为灵活，但存在产能过剩问题，据中国公路网数据，省级公路专业施工队伍闲置力量近五年仍达到1/3。

2. 中国高速公路行业区域竞争格局

受地理环境及区域间经济发展不平衡等因素影响，中国高速公路行业整体布局、密集情况及区域经济发展进程间呈正相关关系，但由于省际规划等因素存在，高速公路企业长期以来存在地域壁垒。

根据wind高速公路行业板块成分股地址进行汇总分类得出，中国高速公路企业区域分布情况如下：东部经济发达地区的地域性领先高速公路企业较中西部区域分布更为密集，如广东省内共有粤高速A、粤高速B、东莞控股、深高速4家高速公路上市公司，是目前地方性高速公路行业上市企业数量最多的省份。

行业发展前景及趋势预测

1. 中国高速公路里程未来继续保持增长态势

2021年3月6日，十三届全国人大四次会议各代表团以全体会议和小组会议形式，审查通过国民经济和社会发展第十四个五年规划和2035年远景目标纲要(草案)。提出实施G2京沪、G4京港澳、G25长深、G60沪昆、G30连霍等国家高速公路主线拥挤路段扩容改造，加快建设国家高速公路主线并行线、联络线，推进京雄等雄安新区高速公路建设。新改建高速公路里程2.5万公里。

2021年6月，国家发展改革委基础司、交通运输部综合规划司联合组织召开《“十四五”现代综合交通运输体系发展规划》编制工作起草小组会议，对规划文本进行修改完善。根据专家听证会发布的消息，“十四五”时期，我国仍将以西部地区为重点，尤其是乡村振兴重点帮扶县，进一步加大项目、资金的支持力度，加快补齐发展短板，加快推进铁路规划建设，加快国家高速公路待贯通路段、普通国道低等级路段等建设，加密西部地区机场，大力实施川藏铁路、西部陆海新通道、出疆入藏等综合运输大通道建设。

基于2020年后国内高速公路路网建设布局逐步完善的结论，交通运输部前瞻产业研究院预测我国“十四五”时期增长率会有所下降，初步以3.0%年均复合增长率测算，到2026年，中国高速公路里程预计将达到20万公里。

2. 业内企业智能化运营发展行业地域壁垒有望打破

2021年是“十四五”规划开局和全面建设社会主义现代化国家新征程开启之年，交通强国建设被提上日程。作为受政策性影响较强的高速公路行业，各上市公司陆续公布自身“十四五”期间高速公路相关业务规划，整体表现为基于高速公路基础建设产业向智能化高速公路运营方向发展，寻找新的利润增长点。

同时，由于业内企业地域壁垒明显，各上市公司多根据其所在地方省份进行相应的高速公路业务布局。随着省内路网的不断完善，省内市场份额的天花板效应逐步显现。为实现企业的可持续发展，各高速公路企业纷纷选择“走出去”策略，参与到其他省份的高速公路建设和运营养护工作中，比如招商公路开展高速公路运营集成系统业务等，行业长期以来的地域壁垒有望被打破。